2024年1月2日，中银国际作为联席全球协调人、联席主承销商和联席簿记行，成功为香港机场管理局（以下简称“机管局”）发行40亿港元高级债券，助力机管局首次涉足港元公开机构债券市场。本次债券的年期为3.5年，发行收益率为3.830%。该笔发行将进一步推动香港本地债券市场的发展。

本次交易是中银国际首次担任第一阶梯全球协调人，也是连续第五次协助机管局的公开债券发行，并作为联席全球协调人、联席主承销商和联席簿记行中唯一一家中资投行协助机管局完成发债项目，发行广受主权财富基金、资产管理人、企业、银行及保险公司等各类投资者的热烈欢迎。

同时，本次发行也是2024年亚洲（除日本外）地区首笔公募债券发行。得益于正面的投资者情绪和香港国际机场的客运量已恢复至疫情前80%水平的利好因素，以及期间成功安排的全球投资者电话会议，联席承销团精准高效把握时机，在11小时内执行完毕, 助力发行人在新年第一个交易日抓住建设性的市场窗口期，在投资者额度充裕的情况下成功发行。考虑到机管局在国际资本市场间已建立的稳固市场地位，其对于香港经济的重要战略地位及其自身优质的AA+标普评级等，本次交易备受市场关注，开簿后 1 小时即获2 倍以上订单覆盖；在最终价格指引公布前，交易获得接近140亿港元订单，超额认购率达3.5倍；最终价格指引成功地由初始价格指引收窄了 37 个基点，交易定价于 3.830%。

此次发行是自2021年5月以来非金融和政府机构发行人首次公开港元债券发行，也是非金融机构发行人有史以来规模最大的公开港元债券发行。参与此次发行的投资者包括银行司库（53%）、资产管理公司（30%）、央行及企业（16%）、私人银行（1%），而机管局再次成功发行也反映出其自身拥有各种市场和融资渠道的能力，从而为其目标融资规模提供最具竞争力的定价。联席承销团将初始价格指引公布在4.200%区间，成功吸引了57位高质量和订单量庞大的投资者参与交易。凭借良好的簿记势头，价格指引收窄37基点后账簿的规模量依旧庞大，最终账簿规模110亿港元，超额认购2.75倍。

香港机管局在 1995 年成立，是香港特别行政区政府全资拥有的法定机构，负责营运及发展香港国际机场，受香港法例第483章《机场管理局条例》规管。香港国际机场是全球最繁忙的机场之一。机管局表示，已经成功筹集目标融资金额，并将运用此次发行票据所得款项净额拨作其资本开支（包括三跑道系统项目的资本开支）及一般企业用途，进一步加强机场基建及改善旅客体验。

中银国际是中国银行旗下的全资附属投资银行，为海内外客户提供包括企业融资、收购兼并、财务顾问、证券销售、定息收益、私人银行、资产管理、直接投资、股票衍生产品、杠杆及结构融资、环球大宗商品等在内的全方位投资银行服务，长期在香港新股发行、股票交易、债券发行、强积金等市场和中国内地资本市场保持领先地位。